Wat is daytraden?

Een daytrader koopt bijvoorbeeld 's ochtends een aandeel en verkoopt het voor het slot weer. Via short gaan kun je ook op een daling inspelen. Omdat je 's avonds niets aanhoudt, heb je geen last van nieuws na sluitingstijd of van een koerssprong bij de opening. Maar binnen één dag bewegen koersen meestal weinig, dus voor een merkbare winst heb je grote posities of veel transacties nodig.

Met limietorders bepaal je je prijs, met stop-loss orders begrens je verlies. Een stop-loss garandeert geen prijs: springt de koers over je grens heen, dan verkoop je lager.

Elke positie kost twee keer transactiekosten, bij openen en bij sluiten, plus de spread en soms valutakosten. Tarieven per broker zie je in ons overzicht van brokers voor daytrading.

Veel daytraders gebruiken een hefboom: je belegt deels met geleend geld. Bij een hefboom van 10 kost een koersdaling van 1% je ongeveer 10% van je inleg. In Nederland gaat dat vaak via turbo's en CFD's.

De AFM analyseerde de transacties van 35.000 particuliere turbobeleggers tussen juni 2017 en juli 2018:

• 68% maakte verlies; het gemiddelde resultaat per belegger was −€2.680.
• 56% van de turbo's werd korter dan een dag aangehouden.
• Wie vaker handelde, verloor vaker: 64% bij 0 tot 10 transacties, 88% bij 500 of meer.
• Bij een hefboom van 100 of hoger was het gemiddelde resultaat per transactie −8,6%, bij een hefboom tot 30 −1,7%.

Voor CFD's meldde de Europese toezichthouder ESMA in 2018 dat 74% tot 89% van de particuliere rekeningen doorgaans geld verliest. Sinds augustus 2018 gelden daarom beperkingen, inmiddels als nationale maatregel van onder meer de AFM: een maximale hefboom van 30 (grote valutaparen) tot 5 (losse aandelen) en 2 (crypto), automatische sluiting als je marge onder de helft van het vereiste minimum zakt, en geen negatief saldo op je CFD-rekening. Aanbieders moeten melden welk percentage van hun particuliere rekeningen verlies lijdt.

Stel: je hebt €5.000 en doet elke dag vier trades van €5.000, dus acht orders. Het aandeel heeft een spread van 0,05%: €2,50 per trade. Vier trades per dag, die spread en 20 handelsdagen per maand zijn aannames.

Je moet dus elke maand 7,2% tot 13,6% op je inleg verdienen voordat je iets overhoudt; per trade 0,09% of 0,17%. Per jaar is dat €4.320 of €8.160: 86% of ruim anderhalf keer je inleg. Volgens onze gegevens rekent Trade Republic €1 per order; bij DEGIRO kost een aandeel op Euronext Amsterdam €2 plus €1 handling.

Op een crypto-exchange met een takerfee van 0,25%, zoals Bitvavo, kost één order van €5.000 al €12,50. Reken je eigen situatie door met de kostenvergelijker.

Meestal box 3. Handel je voor eigen rekening in aandelen, turbo's of crypto, dan valt dat in principe in box 3. Je betaalt dan niet over je winst per trade, maar 36% over een verondersteld rendement op je vermogen op 1 januari, voor beleggingen 6,00% in 2026. Tot een vermogen van €59.357 per persoon betaal je niets. Verlies kun je niet aftrekken.

Tegenbewijs. Was je werkelijke rendement lager, dan kun je dat met de tegenbewijsregeling aantonen. Aan- en verkoopkosten, voor een daytrader vaak de grootste kostenpost, mag je daarbij niet aftrekken. Een negatief totaal wordt €0 en schuift niet door naar een ander jaar.

Box 1 is de uitzondering. Volgens vaste rechtspraak valt effectenhandel pas in box 1 als je arbeid verder gaat dan normaal, actief vermogensbeheer en je meer mag verwachten dan een speculatieve kans op winst. De Hoge Raad liet in 2011 het oordeel in stand dat een oud-beleggingsadviseur die 10 tot 12 uur per dag met optiehandel bezig was, zijn verlies van €68.821 niet in box 1 mocht aftrekken. Valt je handel wel in box 1, dan betaal je in 2026 tot 49,50% over je winst, maar kun je verlies verrekenen. Twijfel je, leg je situatie dan voor aan de Belastingdienst.

Wetsvoorstel. De Wet werkelijk rendement box 3 zou je werkelijke resultaat belasten, met verliesverrekening. De Eerste Kamer hield de stemming op 30 juni 2026 aan; de beoogde start in 2028 is niet zeker.

Passendheidstoets. Voor turbo's, CFD's en opties moet je broker volgens de Europese MiFID II-regels eerst je kennis en ervaring nagaan en je waarschuwen als het product niet bij je past.

Scalpers mikken op heel kleine koersbewegingen, dus daar kan de spread de hele winst opeten. Swingtraders houden posities ook 's nachts aan; met een turbo betalen ze dan elke dag financieringskosten, die de waarde langzaam verlagen.